Miten ETF: n verotuskohtelut Work Exchange - rahasto (ETF) ovat yksilöllisesti jäsenneltyjä sijoituksia, jotka seuraavat indeksit, hyödykkeet tai varastokorikot. Kuten varastot, ETF: t voidaan ostaa marginaalista ja myydä lyhyt. ja hinnat vaihtelevat jokaisen kaupankäynnin aikana, kun osakkeita ostetaan ja myydään eri pörsseissä. ETF: t ovat tulleet standardiksi useissa sijoittajien salkkuissa, mikä johtuu osittain ETF-sijoitusten monista eduista. mukaan lukien niiden verotustehokkuus. ETF: iden luomisen ja lunastuksen menetelmän ansiosta sijoittajat voivat viivästyttää suurimman myyntivoiton maksamista, kunnes ETF: tä myydään. Kuten minkä tahansa sijoituksen, sijoittajien on tärkeää ymmärtää ETF: n verotukselliset vaikutukset ennen sijoittamista. Tässä esitämme varallisuusluokat, rakenteet ja pörssirahastojen verotuksen. ETF-varallisuusluokka ja - rakenne ETF: n verotustapa määräytyy sen menetelmällä, jolla se saa altistumisen kohde-etuuteen. sen rakenteen ja ajan, jonka ETF pidetään. Pörssirahasto voidaan luokitella yhdeksi viidestä omaisuusluokasta: Osake - rahastot (markkina-indeksit, varastot) Kiinteä rahasto (joukkovelkakirjalainat) Hyödykesäätiöt (aineelliset hyödykkeet) Valuuttamääräiset rahastot (valuuttamääräiset) Vaihtoehtoiset rahastot (useat omaisuuserät tai ei-perinteiset varat) verotusta varten, ETF: t luokitellaan edelleen yhdellä viidestä rahastorakenteesta: ETF-verokohtelu ETF: n omaisuusluokan ja - rakenteen yhdistelmä sekä ETF: n piteneminen (lyhytaikaiset voitot koskevat sijoituksia, jotka pidetään yhden vuoden ajan tai vähemmän pitkäaikaisia voittoja, kun sijoitusta pidetään yli vuoden ajan) määrittää sen mahdollisen verokohtelun. Kuvassa 1 on esitetty suurimmat pitkän aikavälin ja lyhytaikaiset verokannat eri ETF-omaisuusluokille ja - rakenteille (verokanta voi vaihdella marginaaliveroasteesta riippuen). Huomautus: Verolainsäädännön mukaan korkeamman tulotason (yli 400 000 verotettavaa tuloa saavat) ja aviopuolisoiden yhdessä (verotettavaa tuloa yli 464 850) sovelletaan 20 suurinta pitkäaikaista myyntivoittoverokantaa ja 3,8 miljoonaa Medicarea sijoitustuotosta. ETF: ien suurimmat pitkäaikaiset lyhyen aikavälin pääomatulot Edellä olevassa taulukossa on esitetty suurimmat pitkäaikaiset ja lyhytaikaiset myyntivoitot prosentteina. Korkeamman tulotason yksilöiden ja aviopuolisoiden sekä pitkä - että lyhytaikaisten myyntivoittojen enimmäismäärä voi poiketa verolainsäädännön mukaan. Koska veroprosentit ovat niin laaja ja niillä on potentiaalisia taloudellisia vaikutuksia, on tärkeää ymmärtää vararahasto ennen investointeja. Esimerkiksi SPDR SampP 500 ETF (SPY) omistaa kaikki SampP 500 Index - varastot, joten se luokitellaan pääomasijoitukseksi. Se on strukturoitu Unit Investment Trustiksi. Kuvasta 1 nähdään, että UIT: stä strukturoidulla pääomarahastolla olisi korkeintaan 20 pitkän aikavälin 39.6 lyhytaikaista verokantaa. Rahasto-osuuksia ja - rakennetta koskevat tiedot löytyvät tyypillisesti varojen nopeasta tiedotteesta tai esitteestä. Valuutta, futuurit ja metallit ETFs Erityiskohtelu on valuutta-, futuuri - ja metalli-ETF: itä. Yleensä ETF-verosäännöt noudattavat alaa, johon ETF sijoittaa. Esimerkiksi rahasto-osakeyhtiöistä tai ETN: stä strukturoiduista valuuttarahastoista saadut voitot verotetaan tavallisiksi tuloiksi riippumatta siitä, kuinka kauan sijoitusta pidetään. Tulevaisuuden ETF-rahastoille syntyy hyödyke tai omaisuuserä sijoittamalla futuurisopimuksiin. ETF: n hallussa oleviin futuureihin liittyvät voitot ja tappiot käsitellään 60 pitkän aikavälin ja 40 lyhyen aikavälin verotuksessa. Painotetun verokannan yläpuolella enimmäiskorkoista näkyy 27,84. Lisäksi voidaan soveltaa mark-market-sääntöjä, ja realisoitumattomat voitot verotetaan ikään kuin ne olisi myyty vuoden lopussa. Kulta-, hopea - ja platinahiljaa pidetään keräilytuotteina verotustarkoituksiin. Jos voitto on lyhytaikaista. sitä verotetaan tavallisina tuloina. Jos se on pitkällä aikavälillä, se verotetaan 28. Valuuttamarkkinat ovat yhä suosittu sijoitusvaihtoehto niille, jotka haluavat hyödyntää monia edullisia ETF-ominaisuuksia, myös verotustehokkuutta. Tämä artikkeli on tarkoitettu vain käyttöönottoon. Koska verolainsäädäntö on monimutkainen ja muuttuu ajoittain, on tärkeää neuvotella pätevän verotusasiantuntijan, kuten sertifioidun julkisen tilinpitäjän (CPA) kanssa. ennen investointipäätösten tekemistä ja vuosittaisen tuoton palauttamista. Aloitusyritys konkurssiyrityksen omaisuudesta konkurssiin osallistuvan yrityksen valitsemalta asianomaiselta ostajalta. Tarjoajien joukosta. 50 artikla on EU: n perustamissopimuksessa oleva neuvottelu - ja ratkaisuehdotus, jossa hahmotellaan toimenpiteitä, jotka on toteutettava mille tahansa maalle. Beta mittaa arvopaperin tai salkun volatiliteettia tai järjestelmällistä riskiä verrattuna markkinoihin kokonaisuutena. Verotyyppi, joka peritään yksityishenkilöille ja yhteisöille aiheutuneista myyntivoitoista. Myyntivoitot ovat sijoittajan voittoja. Tilaus ostaa tietyn hinnan tietyllä hinnalla tai sen alapuolella. Ostarajajärjestys antaa kauppiaille ja sijoittajille mahdollisuuden täsmentää. Sisäinen tulovirasto (IRS) - sääntö, joka mahdollistaa rangaistuksettomat nostot IRA-tililtä. Sääntö edellyttää sitä. Miten vähentää veroja ETF-voitoilla Sijoittajat, jotka pyrkivät voittamaan markkinat, pitäisi etsiä arvopaperikauppoja (ETF) verotustehokkuudelleen. ETF: ien ostaminen ja myyminen ovat helppoja sekä vähäiset transaktiokustannukset. tarjoavat sijoittajille toisen tehokkaan salkunparannustyökalun. Verotuksellinen tehokkuus on myös tärkeä osa heidän vetoomustaan, ja se keskittyy hyvin tähän artikkeliin. Sijoittajien on ymmärrettävä ETF: n verotukselliset seuraukset, jotta he voivat olla ennakoivia strategioidensa kanssa. Aloita sitten tutkimalla ETF: eihin sovellettavia verosääntöjä ja poikkeuksia, joista sinun pitäisi olla tietoisia, ja näytämme sinulle rahaa säästäviä verotusstrategioita, jotka auttavat sinua saavuttamaan suuren tuoton ja voittamaan markkinat. Lue oppia, miksi nämä säännöt voivat poistaa rajoituksia talouselämässäsi. SEE: Johdatus pörssinoteerattuihin rahastoihin Yleiset verosäännöt ETF: t nauttivat edullisemmasta verokohtelusta kuin sijoitusrahastoista ainutlaatuisen rakenteen vuoksi. Sijoitusrahastot luovat ja lunastavat osakkeita luontoissuorituksilla, joita ei pidetä myynninä. Tämän seurauksena he eivät luo verollisia tapahtumia. Kun myyt ETF: n, kauppa käynnistää verotettavan tapahtuman. Onko pitkäaikaista tai lyhytaikaista myyntivoittoa tai - tappiota riippuvainen siitä, kuinka kauan ETF pidettiin. Yhdysvalloissa, jotta voit saada pitkäaikaista myyntivoittoa, sinulla on oltava ETF yli vuoden ajan. Jos pidät vakuuden yhden vuoden ajan tai vähemmän, se saa lyhytaikaisen myyntivoiton hoidon. Sen ei ole kaikki rahamarkkinoiden sijoittajia. Hyvä uutinen on se, että sijoitusrahastoilla yleensä suurempi osakkeiden liikevaihto lisää sijoittajille mahdollisuuksia saada myyntivoittoja verrattuna alhaisemman liikevaihdon ETF: hen. SEE: Sijoitusrahasto tai ETF: mikä on sinulle sopivaa Kuten varastojen kohdalla, olet tekemisissä pesunmyyntisääntöjen kanssa, jos myyt ETF: n tappiolle ja osta sen takaisin 30 päivän kuluessa. Pyykin myynti tapahtuu, kun myy tai vaihdat arvopaperin tappiota ja 30 päivän kuluessa myynnistä: Osta olennaisesti samanlainen ETF, hankitse olennaisesti samanlainen ETF täysin verotettavaan kauppaan tai hankitse sopimuksen tai vaihtoehdon ostaa olennaisesti identtinen ETF Jos tappio on hylätty pesu-myynti sääntöjen vuoksi, sinun on lisättävä hylätyt tappiot uuden ETF: n kustannuksiin. Tämä lisää perustietoa uudessa ETF: ssä. Tämä oikaisu lykkää tappiovähennystä uuden ETF: n luovuttamiseen asti. Uusi ETF: n pitopäivä alkaa samana päivänä kuin myyty ETF: n pitopäivä. Monet ETF: t tuottavat osinkoja omistamansa varastoista. Tavalliset (verotettavat) osingot ovat yleisimpiä jakeluyrityksiä yrityksestä. IRS: n mukaan. voit olettaa, että jokin osinko, jonka saat yhteisestä tai edullisesta varastosta, on tavallinen osinko, ellei maksava yhtiö kerro muutoin. Nämä osingot verotetaan, kun ETF maksaa. Pätevöityihin osinkoihin sovelletaan samaa enimmäisverokantaa, joka koskee nettomyyntivoittoja. ETF-palveluntarjoajan on kerrottava, onko maksettu osinko tavallinen vai pätevä. Poikkeukset - Valuutta, futuurit ja metallit Kuten lähes kaikesta, poikkeuksia ETF: ien yleisiin verosääntöihin. Hyvä tapa ajatella näitä poikkeuksia on tuntea alan verosäännökset. ETF: t, jotka sopivat tiettyihin sektoreihin, noudattavat alan verosäännöksiä eikä yleisiä verosääntöjä. Valuutat. futuurit ja metallit ovat aloja, jotka saavat erityistä verokohtelua. Valuutta ETF: t Nämä ovat useimmat valuuttarahastot ETF: t ovat myöntäjien luottamuksina. Tämä tarkoittaa sitä, että voitto luottamuksesta luo verovelvollisuuden ETF: n osakkeenomistajalle. joka verotetaan tavanomaisina tuloina. Heillä ei ole erityistä kohtelua, kuten pitkäaikaisia myyntivoittoja, vaikka ETF: nsi pidettäisiin useita vuosia. Koska valuuttakurssit ovat valuuttaparien kauppaa, veroviranomaiset olettavat, että nämä kaupat tapahtuvat lyhytaikaisesti. Tulevaisuuden ETF-rahastoista nämä rahastoivat kaupankäynnin hyödykkeitä. varastot, valtion joukkovelkakirjat ja valuutat. Esimerkiksi PowerShares DB Agriculture (AMEX: DBA) sijoittaa maataloushyödykkeiden futuurisopimuksiin - maissi, vehnä, soijapapu ja sokeri - ei perushyödykkeitä. ETF: n futuurista saadut voitot ja tappiot käsitellään verotuksessa 60 pitkän aikavälin ja 40 lyhyen aikavälin tilanteesta riippumatta siitä, kuinka kauan ETF: n pitämät sopimukset olivat. Lisäksi ETF: t, jotka myyvät futuurit, noudattavat mark-to-market-sääntöjä vuoden lopussa. Tämä tarkoittaa sitä, että vuoden lopussa realisoitumattomat voitot verotetaan ikään kuin niitä myydään. Metals ETFs Jos sijoitat tai sijoitat kultaa, hopeaa tai platinaa, verovirkailija pitää sen verotettavaksi kerättävinä. Sama pätee myös ETF: eihin, jotka myyvät tai pitävät kultaa, hopeaa tai platinaa. Keräilevä. jos voitto on lyhytaikaista, se verotetaan tavallisina tuloina. Jos voitto on ansaittu yli yhden vuoden ajan, verotetaan joko kahdesta pääomavoiton verosta riippuen veroluokasta. Tämä tarkoittaa sitä, ettet voi hyödyntää normaaleja myyntivoittoja verokannan investointeihin säätiöihin, jotka investoivat kultaa, hopeaa tai platinaa. ETF-palveluntarjoaja ilmoittaa sinulle, mitä pidetään lyhytaikaisena ja mitä pidetään pitkän aikavälin voitot tai tappiot. Verotusstrategiat ETF: t käyttävät ETF: t sopivat tehokkaisiin verosuunnittelustrategioihin, varsinkin jos sinulla on salkkujen varastot ja ETF: t. Yksi yhteinen strategia on sulkea pois tappioita ennen yhden vuoden vuosipäivää. Sitten pidät paikkoja, jotka ovat saaneet voittoa yli vuoden. Näin voitot saavat pitkäaikaista myyntivoittoa ja alentavat verovelkaa. Tietenkin tämä koskee myös varastoja ja ETF: itä. Toisessa tilanteessa saatat omistaa ETF: n alalla, jonka uskot toimivan hyvin. Markkinat ovat kuitenkin vetäneet kaikki alat alaspäin antaen sinulle pienen tappion. Olet haluton myydä, koska uskot, että toimiala voi toipua ja voit menettää voiton myyntisäännöt. Tässä tapauksessa voit myydä nykyisen ETF: n ja ostaa toisen, joka käyttää samanlaista mutta eri indeksiä. Tällä tavoin sinulla on edelleen altistuminen suotuvalle sektorille, mutta voit ottaa alkuperäisen ETF: n tappiota verotuksessa. ETF: t ovat hyödyllinen väline vuoden lopun verosuunnittelussa. Esimerkiksi sinulla on omaisuusmateriaali - ja terveydenhuoltoalan kokoelma, joka on tappiollinen. Uskotat kuitenkin, että nämä alat ovat valmiita voittamaan markkinat ensi vuoden aikana. Strategia on myydä varastot tappiolle ja ostaa sitten ETF: t, kuten SampP Materials Select Sector SPDR (AMEX: XLB) ja Health Care Select Sector SPDR (AMEX: XLV). Näin voit ottaa pääoman menetyksen menettämättä altistumista sektoreille. Bottom Line Investors, jotka käyttävät ETF: ää salkussaan, voivat lisätä tuottojaan, jos he ymmärtävät ETF: iensä verovaikutukset. Erilaisten ominaisuuksiensa vuoksi monet ETF: t tarjoavat sijoittajille mahdollisuuden lykätä veroja, kunnes ne myydään, samankaltaisia kuin omistavat varastot. Lisäksi, kun lähestyt rahaston oston yhden vuoden vuosipäivää, sinun kannattaa harkita tappiollisten myyntiä ennen yhden vuoden vuosipäivää, jotta he voivat hyötyä lyhytaikaisesta pääoman menetyksestä. Vastaavasti kannattaa harkita näiden ETF-yritysten pitämistä yhden vuoden vuosipäivän edetessä hyötyäkseen alhaisemmista pitkäaikaisista myyntivoittoasteista. ETF: t, jotka sijoittavat valuuttoihin, metalleihin ja futuureihin, eivät noudata yleisiä verosääntöjä. Sen sijaan he noudattavat kohde-etuuden verosääntöjä. joka yleensä johtaa lyhytaikaiseen voitonjakoon. Yleisesti ottaen ETF: t noudattavat kohde-etuuden verosääntöjä, joiden pitäisi auttaa sijoittajia verosuunnittelussa. Aloitusyritys konkurssiyrityksen omaisuudesta konkurssiin osallistuvan yrityksen valitsemalta asianomaiselta ostajalta. Tarjoajien joukosta. 50 artikla on EU: n perustamissopimuksessa oleva neuvottelu - ja ratkaisuehdotus, jossa hahmotellaan toimenpiteitä, jotka on toteutettava mille tahansa maalle. Beta mittaa arvopaperin tai salkun volatiliteettia tai järjestelmällistä riskiä verrattuna markkinoihin kokonaisuutena. Verotyyppi, joka peritään yksityishenkilöille ja yhteisöille aiheutuneista myyntivoitoista. Myyntivoitot ovat sijoittajan voittoja. Tilaus ostaa tietyn hinnan tietyllä hinnalla tai sen alapuolella. Ostarajajärjestys antaa kauppiaille ja sijoittajille mahdollisuuden täsmentää. Sisäinen tulovirasto (IRS) - sääntö, joka mahdollistaa rangaistuksettomat nostot IRA-tililtä. Sääntö vaatii, että on olemassa kolme perussääntöä indeksointivaihtojen verotukselle: Kaikki pörssilistat optio-oikeudet saavat säännöllistä hoitoa. Ylimmän sijoittajan sijoittajalle vuoden 2012 American Taxpayer Relief Act - lehdessä korotettiin sekä pitkä - että lyhytaikaisia myyntivoittoja. Tässä artikkelissa esitetyt hinnat eivät vastaa näitä muutoksia. voiton enimmäisverokanta on tällä hetkellä 35. Vaihtoehtoisten pörssirahastojen optiot, jotka indeksejä jäljittävät, saavat myös joko 100 pitkäaikaista tai 100 lyhytaikaista pääomakäsittelyä tilanpitojakson mukaan. Esimerkiksi QQQ: n (NASDAQ 100 ETF) ja SPIDER (SampP 500 ETF) - vaihtoehdot saavat lyhytaikaista tai pitkäaikaista pääomanhoitoa riippuen tilakaudesta. Luetteloedut itse indekseistä. listattujen vaihtoehtojen verokohtelu riippuu siitä, onko taustalla oleva indeksi luokiteltu laaja-alaiseksi vai kapea-pohjaiseksi. Kuten edellä kuvatuista vaihtoehdoista, kapea-pohjaiset indeksiasetukset saavat joko lyhytaikaisen tai pitkäaikaisen pääomanhoidon voitostaan. Listattujen laaja-alaisten vaihtoehtojen joukossa on runsaampi yhdistetty hoito: voittoa pidetään 60 pitkän aikavälin ja 40 lyhytaikaisena. Korkeimman sijoittajan sijoittaja maksaisi tällä hetkellä 23 veroa tällaisista voitoista. Esimerkiksi NDX: n (NASDAQ 100 Index Options) luetellut vaihtoehdot saisivat tämän suurenmoisen yhdistetyn hoidon (60 pitkän aikavälin ja 40 lyhyen aikavälin). Uudistetussa määritelmässä (joka hyväksyttiin joulukuussa 2000) useimmat listautuneet indeksiasetukset ovat nyt laaja-alaisia. Pörssinoteerattujen indeksien ja niiden luokitusten taulukko Ongelmanratkaisu: Kun indeksi muuttuu, vaihtoehtojen luokittelu voi olla epäselvä. Ratkaisut sisältävät riskejä, eivätkä ne sovellu kaikille sijoittajille. Ennen vaihtoehtosopimukseen ryhtymistä sijoittajien on tarkasteltava standardisoitujen optioiden ominaisuuksia ja riskejä. Kirjoitin artikkelin, jonka kirjoitin (vähäisiä muokkauksia endnotesin lisäämiseksi) AICPA: n veroasioiden neuvonantajalle (erityisesti Veroklinikka). Toivottavasti mielestäsi on hyödyllistä. Kuten monet harjoittajat jo tietävät, 988 kohdistaa useimmat (mutta ei kaikki) valuuttamääräisistä liiketoimista saadut voitot ja tappiot tavallisiksi. Riippuen veronmaksajien olosuhteista, tämä hoito voi olla suotuisa tai muuten. Vaikka kaikki tämän säännön poikkeukset eivät kuulu tämän artiklan soveltamisalaan, on erityisesti yksi niistä, jotka voivat olla erityisen kiinnostavia sijoittajille. Tässä esimerkissä let8217s sanoo, että yksittäinen 8220Investor8221 Yhdysvalloissa on huomattavia ulkomaisia valuuttamääräisiä ulkomaisia varastoja (esimerkiksi Lontoon pörssiä) (esim. UK pounds tai 8220GBP8221). Lisäksi Sijoittaja on huolissaan USDGBP: n vaihtokurssin mahdollisista vaihteluista ja päättää näin hallita riskiä ostamalla valuuttamääräisen valinnan seuraavasti suoraan yhdysvaltalaiselta sijoituspankeelta: European i - style GBP putUSD - puhelin, jossa 8220 ei - deliverable8221 selvitys ii Vaihto ei ole pörssiarvoinen (tai jollei pörssin sääntöjen mukaan) iii Soita valuutan määrä: 650 000 USD Laita valuutan määrä: 345 000 puntaa Strike-hinta: 1.8841 USDFrP Viite valuutta: GBP Valuuttavaluutan määrä: USD Kaupankäyntipäivä: 2.1.2002 Arvostuspäivämäärä: 1. joulukuuta 200X Premium: 15 000 USD Tässä esimerkissä sijoittaja maksaa 15 000 USD oikeutta saada käteisenä USD: n ylijäämän nettoarvo yli GBP-summan arvostuspäivänä. Jos nettopositiivinen ylimäärä ei ole, ei lisärahaa vaihda käsiä. Tarkemmin sanottuna, jos arvostuspäivänä spot-valuuttakurssi on 1,6 USDGBP (eli USD: n arvo on noussut verrattuna GBP: ään), sijoittajalla olisi oikeus saada 650 000 USD - (GBP 345.000 x 1.6 USDGBP) USD 98.000. Optio-ohjelman harkinnan jälkeen Investor8217: n nettotulos oli 83 000 USD. Kysymys: Olisiko tätä voittoa pidettävä tavanomaisena tulona tai myyntivoitona? Ja jos jälkimmäinen, mikä on tilan aika Vaikka vastaus voi ilmeisesti olla selvää alusta lähtien, se on hieman kiusallinen ja voi myös edellyttää erityisiä toimia Investor8217: ssä osana vaalikauden loppuun mennessä. Yleensä jaks. 988 käsittelee valuuttakurssivoitot, jotka johtuvat 8220-jakson 988 liiketoimesta 8221, tavanomaisena velkaantumisena. Lisäksi sen nimenomaisissa termeissä, 988 syrjäyttää muut sisäiset tulotodirektiivin 1 luvun 1-1400U-3 luvun säännökset, jotka koskevat tavanomaisia veroja ja summia. Poikkeuksia sovelletaan kuitenkin. Sen määrittämiseksi, kuuluuko tietty järjestely tämän säännön piiriin, 988 (c) (1) 8220 §: n 988 liiketoimesta 8221 tarkoitetaan mitä tahansa määriteltyä liiketointa (esimerkiksi termiinisopimusta, futuurisopimusta, optiota tai vastaavaa rahoitusvälinettä), jos veronmaksajalla on oikeus saada (tai maksaa se) syy tällaiseen liiketoimeen määräytyy 1 tai useamman ei-toimintavaluutan arvon perusteella. Koska tässä esimerkissä oleva vaihtoehto täyttää nämä kriteerit, (toistaiseksi) näyttää olevan 8220-jakson 988 liiketoimi8221 ja oletettavasti aiheuttavat tavanomaisia tuloja. b) Keskustelu Sec. 1256 Seuraavaksi meidän on tarkasteltava Sec. 988 (c) (1) (D), jossa määrätään, että termiinisopimusten, futuurisopimusten, option tai vastaavan rahoitusinstrumentin hankinta ei ole 8220-osa 988 - liikettä8221, jos se edustaa säänneltyä futuurisopimusta tai ei-optio-oikeutta, markkinoida kohdan Sec. 1256, jos se pidetään verovuoden viimeisenä päivänä. Kohdassa Sec. 1256 g) (1) 8220 säännellyn futuurisopimuksen 8221 on sopimus, jonka osalta talletettavaksi vaadittava määrä ja takaisin perittävä määrä riippuu markki - nointimarkki - noista ja joita käydään kauppaa pätevän hallituksen tai vaihdon säännöt. Esimerkissämme vaihtoehto ei selvästikään ole 8220 säännellyt futuurisopimukset 8221, koska ei vaadittu talletusta tai takaisin perimistä. Kohdassa Sec. 1256 (g) (3), 8220nonequity-optio8221 sisältää kaikki listautuvat optiot, jotka eivät ole pääomaoptioita. Sec. 1256 (g) (5) puolestaan säädetään, että 8220-listalla varustettu optio8221 on sellainen, jota käydään kauppaa pätevällä aluksella tai vaihdolla (tai sääntöjen mukaisesti). Sec. 1256 g) (7) säädetään lisäksi, että termi 8220laadittu hallitus tai vaihto8221 tarkoittaa (1) SEC-rekisteröityä kansallista arvopaperipörssiä, (2) Commodity Futures Trading Commission - sopimus - markkinoilta nimetty kotimainen kauppakamari tai ( 3) muut vaihto-, kauppakamarit tai muut markkinat, jotka sihteeri päättää, ovat sääntöjä, jotka ovat asianmukaisia Sec. 1256. Vaikka tämä lakisääteinen kieli ei ole yhtä lopullinen kuin jotkut toivoisivat, IRS on antanut ohjeita eräiden yksiköiden tunnistamiseksi päteviksi taulukoiksi Sec. 1256. iv Esimerkiksi valuuttamäräisenä vaihtoehtona ei käydä kauppaa (tai sääntöjen mukaan) kaikenlaisen vaihdon kanssa. Näin ollen vaihtoehtona ei pidä olla poikkeuksellinen vaihtoehto. Tämän seurauksena vaihtoehtoa ei pidä sulkea pois harkinnasta 8220 §: n 988 transaktiolla 8221 Sec. 988 (c) (1) (D). Siksi se näyttää (toistaiseksi) muodostavan 8220-jakson 988 liiketoimen8221 ja oletettavasti aiheuttaisi tavanomainen epäkelvottomuus. c) Vastuusitoumus, joka kohdistetaan pääomavoiton menetykseen Kun perusasetus on määritetty 8220 jakso 988 - toimeksiannoksi, 8221 yksi poikkeuksista tavalliseen epäluuloiseen hoitoon on kohdassa Sec. 988 (a) (1) (B), jonka mukaan verovelvolliset voivat valita tietyistä valuuttamääräisistä järjestelyistä johtuvat voitot menetykset luonteeltaan pääomaksi. Tämä poikkeus edellyttää, että (ellei asetuksissa kielletä), muun muassa. verovelvollinen voi halutessaan valita minkä tahansa valuuttamääräisen voiton tai tappion, joka johtuu verovelvollisen käteisvaroihin kuuluvasta vaihtoehdosta, joka ei ole osa pääomavoittoa tai tappiota, jos verovelvollinen tekee valinnan ja yksilöi ennen kuin sulautuminen tapahtuu (tai aikaisemmin sihteeri voi määrätä). i) Oma pääomaerotus Merkityksellisessä osassa, 1221 a) määrätään 8220-luvun varallisuuserän 8221 määritelmä verovelvollisen hallussa olevana omaisuudeksi, mutta siihen ei sisälly: hyödykejohdannaisen hallussa olevan hyödykejohdannaisen rahoitusinstrumentti. Kaikki suojauslaskenta, joka on selkeästi yksilöity sellaisena, ennen sen päivän päättymistä, jona se otettiin käyttöön (tai muuna ajankohtana kuin sihteeri voi määräyksissä määrätä). Ensimmäisen erän osalta sijoittaja ei ole 8220commodities-johdannaiskauppaa8221, koska se ei ole henkilö, joka säännöllisesti tarjoutuu ostamaan, ottamaan, korvaamaan, määrittämään tai lopettamaan hyödykkeiden johdannaissopimusten kaltaiset asemat asiakkaiden kanssa tavanomaisessa kaupankäynnissä tai liiketoimintaa. Sec. 1221 (b) (1) (A). Toisen erän osalta vaihtoehto ei ole 8220 suojattu transaktio8221, koska se ei ollut verovelvollisen tavanomainen verovelvollisen kaupan tai liiketoiminnan harjoittama liiketoimi pääasiassa (i) hallita hintojen muutosten riskiä tai valuuttakurssivaihtelua tavanomainen omaisuus, jota verovelvollinen pitää tai pitää hallussaan, ii) hallinnoi verovelvollisen hoitamaan korkotason tai hinnanmuutosten tai valuuttakurssivaihtelujen suhteen tehtyjen tai suoritettavien lainojen tai tavanomaisten velvoitteiden syntymisen tai syntymisen , tai (iii) hallita muita riskejä kuin sihteeri voi säätää asetuksissa. Sec. 1221 (b) (2). Näin ollen, koska vaihtoehtona ei ole mitään poikkeuksia luvussa 2. 1221 (a), se on pääoma ja oikeutettu edellä mainittuihin vaaleihin. ii) Vaalien vaalit. Sec. 1.988-3 (b) käsittelee kohdan Sec. 988 (a) (1) (B) myyntisaamiset. Vaaleihin liittyvät vaa - timukset ovat seuraavat: Veronmaksaja tekee vaalit tunnistamalla selkeästi tällaisen tapahtuman kirjoihinsa ja kirjanpitoon tapahtuman toteuttamispäivänä. Vaikka edellisessä virkkeessä tarkoitetun liiketoimen tunnistamiseen ei tarvita erityistä kieltä tai tiliä, tunnistamismenetelmää on sovellettava johdonmukaisesti, ja sen on selvästi tunnistettava erityinen valituksen kohteena oleva liiketoimi. Verovelvollisen on toimitettava vaalitarkastukset antamalla tuloilmoituksen tuloveroilmoitukselle, jossa esitetään: i) verovelvollisen verovelvollisen vuoden aikana tekemien valintojen kuvaus ja päivämäärä; ii) ilmoitus siitä, että kukin vaalien aikana tehty vaali verovelvollinen vuosi tehtiin ennen tapahtuman päättymispäivää (iii) kuvaus kaikista sopimuksista, joiden osalta vaali oli voimassa, ja päivämäärä, jolloin sopimus päättyi tai muutoin myytiin tai vaihdettiin verovuoden aikana iv) ilmoitus siitä, että sopimus ei ole koskaan osa osaa, 1092 ja (v) lausuma, että kaikki vaaleihin kuuluvat liiketoimet sisältyvät verovelvollisten tuloverotukseen liitetyn lausuman piiriin. Huomaa: verovelvolliset, jotka eivät noudata näitä vaatimuksia, vaarantavat IRS: n vaalimisen. Jos epäonnistuminen johtuu kohtuullisesta syystä tai vilpittömässä mielessä, veronmaksajat saattavat saada helpotusta tämän epäonnistumisen suhteen, mutta todistustaakka heille olisi. Onneksi Regs. Sec. 1.988-3 (b) (5) tarjoaa tapaa, jolla useimmat veronmaksajat voivat olettaa täyttävän lausunto - ja todentamisvaatimukset saattamalla 8220 riippumatonta tarkastusta.8221 Verovelvolliset voivat saada tämän riippumattoman tarkastuksen (1) luomalla erillisen tilin ), jolla on riippumaton välittäjä tai jälleenmyyjä, jonka kautta kaikki tämän kohdan mukaisesti riippumattomasti suoritetut liiketoimet suoritetaan ja niistä ilmoitetaan, (2) joilla on vain ne liiketoimet, jotka on tehty tai sen jälkeen, kun verovelvollinen on todennut, että tällainen tili kirjataan tiliin, ( 3) liiketoimet, joihin sovelletaan vaaleja, merkittyinä tällaiseen tiliin sinä päivänä, jona tällaiset liiketoimet on tehty, ja 4) hankkimalla välittäjältä tai jälleenmyyjältä lausuman, joka sisältää yksityiskohtaiset tiedot tällaisen tilin kautta suoritetuista liiketoimista, ja joka sisältää tällaisen ilmoituksen: 8220 tässä tilissä tunnistettu liiketoimi on 988 (a) (1) (B) kohdassa esitettyjen vaalien mukainen. 8221 Tässä esimerkissä oletetaan, että vartija täytti velvoitteensa, jotka koskevat vaaleja, 988 (a) (1) (B), jolloin saavutetaan voiton käsittely luonteeltaan pääomana. Luvun 1256 (a), joidenkin sopimusten on yleensä oltava 8220 markkaa markki - noille8221, jos verovelvolliset pitävät niitä verovelvollisen tilikauden päättyessä ja lisäksi luonteensa mukaisesti syntyvät voitot tai tappiot, jotka ovat 40 lyhytaikaista myyntivoittoa tai - tappioita ja 60 vuotta - kauden voitot tai tappiot. Lisäksi Sec. 1256 (c) säädetään yleisesti, että 1256 (a) sovelletaan, vaikka sopimusta ei pidetä vuoden lopussa (esim. Siirto, raukeaminen tai muu hävittäminen vuoden aikana). Sec. 1256 b) ehtojen mukaan se kattaa seuraavat sopimustyypit (ja määritellään kohdassa 1256 g): (1) säännellyt futuurisopimukset, (2) kaikki valuuttamääräiset sopimukset, (3) (4) mikä tahansa jälleenmyyjän osakeoptio, ja (5) jakaja-arvopaperikauppasopimus, joka on jo käsitellyt säänneltyjä futuurisopimuksia ja edellä mainittuja ei-optioita, ja huomauttaa, että optio ei ole jälleenmyyjän osakeoptio tai jakaja-arvopapereiden futuurisopimus (koska sijoittaja on ei 8220dealer8221), joka jättää kysymyksen siitä, onko vaihtoehto 8220valuutanvaihtosopimusta.8221 1256 (g) (2) (A) - standardin mukaan 8220valuutan valuuttasopimus 8221 määritellään sopimukseksi, joka i) edellyttää toimitusta jonka valuutta on valuuttana, jossa myös positioita käydään kauppaa säännellyillä futuurisopimuksilla, ii) käydään kauppaa pankkien välisillä markkinoilla ja pituus hinnalla määritetyllä hinnalla pankkien välisillä markkinoilla. Pähkinänkuoressa vaihtoehto ei ole 8220-valuutanvaihtosopimus 8221, vaikka rennolla lukeminen saattaisi viitata muuhun. Tämän päätelmän perustelut ovat seuraavat: Vuosikertomuksessa 2007-71 IRS ja Valtiokonttori toteavat, että valuuttamääräiset optiot, riippumatta siitä, ovatko kohde-etuutena vaihtuvat valuutat, joissa käydään kauppaa säännellyillä futuurisopimuksilla, eivät ole 8220 valuuttamääräisiä sopimuksia 8221, kohdassa Sec. 1256 (g) (2). Ilmoituksessa selostetaan lisäksi, että 8220: n 8220 valuuttasopimus 8230 on sopimus, joka edellyttää sellaisten sopimusten tekemistä tai niiden suorittamista, jotka riippuvat tiettyjen ulkomaisten valuuttojen arvosta . Alkuperäinen lakisääteinen määritelmä ei kuitenkaan mahdollistanut käteisrahan maksamista ja vaadittua taustalla olevan valuutan todellista toimittamista kaikissa olosuhteissa. Valinnat voivat luonteensa vuoksi vaatia toimitusta vain, jos vaihtoehtoa käytetään. 102 §: n mukaan TRA 1984 lisäsi lausekkeen 8220 tai jonka ratkaiseminen riippuu arvosta.8221. Ei ole kuitenkaan viitteitä siitä, että tämän lisäyksen tarkoituksena oli laajentaa 8220 valuutanvaluutan 8221 määritelmää ulkomaisiin valuuttamääräisiin optioihin. Tämä johtopäätös on vahvistettu vuoden 1986 167988 (c) (1) (E) lainsäädännöllisellä historialla, jonka mukaan valuuttaoptio ei ole 1671256 (g) (2) määritelty valuuttasopimus. 8221 Lisäksi FSA 200025020 (joka annettiin ennen ilmoitusta 2003-81, jota on muutettu ja täydennetty tiedonannolla 2007-71) antoi seuraavat perustelut (sisäiset viitteet jätetty pois): 8220 Vaikka 1256 §: n ( g) (2) voidaan lukea sisällyttämään valuuttaoptiosopimus, TCA: n 1982 lainsäädäntöhistoria, joka muutti 1256 §: n valuuttasopimuksiin, osoittaa, että kongressi aikoo laajentaa 1256 §: n mukaista käsittelyä vain valuuttatermiinisopimuksiin, kauppaa pankkien välisillä markkinoilla. Ei ole viitteitä siitä, että valuuttamääräiset optiosopimukset olisi otettu mukaan 1256 (g) (2) (A) kohdassa olevan termiinikauppasopimuksen lakisääteiseen määritelmään. Alamomentit 1256 (g) (3) ja (4) käsittelevät kattavasti pätevällä aluksella tai vaihdossa lueteltuja vaihtoehtoja. Nämä säännökset lisättiin säännöstöön TRA 198: n 102 §: n (a) (3) kappaleessa. Niissä määrätään, että vain jakajan optio-oikeudet (eli noteeratut optio-oikeudet) ja listattuja optioita (muut vaihto-optiot) ovat 1256 - sopimuksia. Näihin määräyksiin liittyvä lainsäädäntöhistoria ei vaikuta siihen, onko erikseen sisällytetty säännösosoite valuuttamääräisten optioiden käsittelyssä, koska ne on sisällytetty 1256 (g) (2) (A): n alaan. 8221 Lisäksi kommentaattorit ovat näytti hyväksyvän (tai ainakin kiistämättä), että valuuttamääräiset optiot eivät ole 8220 valuutan ulkopuolisia sopimuksia.8221 v Tämän vuoksi vaihtoehdon ei pitäisi katsoa olevan 8220valuutanvaihtosopimusta8221, joten se ei kuulu Sec. 1256. 3) Pidätyskausi Todettuaan, että tämä optio on pääoma ja jota ei koske Sec. 1256, analyysimme viimeinen vaihe on selvittää, onko sen saatavuus pitkällä tai lyhyellä aikavälillä. Sec. 1222 valvoo yleisesti omaisuuden pitopiiriä määritettäessä voiton (tai tappion) pitkän aikavälin tai lyhytaikaisen luonteen pääomavaroihin. Lyhyesti sanottuna tässä jaksossa säädetään, että myyntivoitot ovat pitkäaikaisia, jos niitä pidetään enintään yhden vuoden ajan ja lyhyellä aikavälillä toisin. Ilman yksityiskohtaisia tietoja tästä asiasta (koska kauppa - ja päättymisajankohdat olisi nähtävästi ilmeistä 12 kuukauden välein), on selvää, että voitto on luonteeltaan lyhytkestoinen. Kuten lukija näkee edellä, lopullisen vastauksen saaminen alkuperäiseen kyselyyn ei ollut aivan selkeä ehdotus, ja korostaa tarvetta lisätä selkeyttä tällaisissa tilanteissa. Loppujen lopuksi, vaikka tämä suhteellisen yksinkertainen esimerkki, johtopäätös oli riippuvainen lainsäädäntöhistorian tarkasta lukemisesta ja lukemisesta, kun itse itse ohjesäännössä on useita helposti tulkittuja termejä. i 8220European8221-vaihtoehtoa voidaan käyttää vain optio-oikeuden viimeisenä voimassaolopäivänä, toisin sanoen yhdellä ennalta määritetyllä ajankohdalla. 8220American8221-vaihtoehtoa voidaan käyttää milloin tahansa ennen viimeistä käyttöpäivää. ii 8220 Ei-toimitettava8221 ratkaisu tarkoittaa sitä, että selvitys suoritetaan nettoarvon perusteella ja että valuutat eivät muuta käsiä. iii. jota ei kauppaa SEC-rekisteröityä kansallista arvopaperipörssiä (tai sen sääntöjen alaista), joka on Commodity Futures Trading Commissionin sopimus - markkinoilla nimetty kotimainen kauppakamari. tai mikä tahansa muu vaihto, kauppakamari tai muu markkinat, jonka sihteeri päättää, on säännöt, jotka ovat asianmukaisia 1256 §: n tarkoitusten toteuttamiseksi. iv Katso esim. Rev. Rul. 85-72 (International Futures Exchange (Bermuda) Ltd.) Rev. Rul. 86-7 (Montrealin pörssi Mercantile Division, voimaan 18. huhtikuuta 1985) Rev. Rul. 2007-26 (ICE Futures, a U. K. Recognised Investment Exchange, effective for ICE Futures Contracts (commodity futures contracts and futures contract options) entered into on or after April 1, 2007) Rev. Rul. 2009-4 (the Dubai Mercantile Exchange, effective for Dubai Mercantile Exchange Contracts (commodity futures contracts and futures contract options) entered into on or after February 1, 2009) PLR 200726006 (an unnamed United Kingdom Recognized Investment Exchange that was a wholly-owned subsidiary of a U. S. corporation and overseen by the United Kingdoms Financial Services Authority, provided that the exchange continued to comply with certain specified conditions). v Mulroney, 921-2nd T. M. Tax Aspects of Foreign Currency, section VII. B.4. 8220 Comment: Nonlisted foreign currency options should not fall within the definition of a 8216foreign currency contract,8217 even if the denomination currency is a currency in which positions are traded on a qualified board or exchange. This is because 1671256(g)(3), which sets forth the definition of a nonequity option, should be viewed as preemptive in terms of the types of options covered under 1671256. 8221 CAVEAT. All of my comments on this blog are intended to be general in nature and not meant as professional advice. It is very important not to take any action based on my comments alone. In the tax world, there are general rules and usually many exceptions to those rules. Without personally knowing your particular facts and circumstances, I cant possibly advise you as to whats best for you. If you want to engage me to assist you, please contact me at ANDREW-at-GANTMANCPA-dot-COM and we can discuss appropriate arrangements. For this reason, I will generally not publish readers questions regarding their specific situations (or my answers in response to them). I appreciate your understanding about it.
No comments:
Post a Comment